TOP топиков

 Как я отмечал во вчерашней статье, рынки в ближайшие несколько дней предпримут попытку отскока после сильного падения на прошлой неделе. Помимо чисто технического фактора перепроданности, определённый заряд бычьего оптимизма участникам рынка придают ожидания решения о запуске в обращение евробондов на саммите Евросоюза, который пройдёт в среду 23-го мая. Так это или нет станет ясно уже завтра вечером, а пока есть повод частично вернуть утраченные накануне позиции, а медведям наметить цели для открытия новых продаж.     

Все пять портфельных позиций по-прежнему демонстрируют приличную прибыль. Самой выгодной сделкой в абсолютных цифрах выступает продажа в шорт акций яблочного гиганта Apple (AAPL) по средней цене $595.97 за контракт CFD, которая приносит управляющим $2,586 или 5.85% чистой прибыли. На первом месте по процентной доходности идёт продажа серебра по $30.50 за унцию, что создаёт дополнительный приток капитала в портфель в $1,450 или 7.65%. Что касается золота, то теперь, когда средняя цена по позиции составляет $1,619 после продажи дополнительно 25-ти контрактов, она добавляет в портфель $2,096 или 2.61%. Продажа индекса S&P500 по 1,353 пункта за контракт (после фиксации прибыли по половине позиции) расширяет портфель на $1,457 или 2.69%. Продажа австралийского доллара против американского на уровне $1.03, укрепляет портфель на $2,455 или 3.82% от уровня открытия.

Таким образом, по открытым позициям мы имеем суммарную прибыль в $10,044. За прошедшие сутки стоимость портфеля снизилась на $1,698.61. За неделю портфель расширился на $1,235.

В целом с начала проекта, то есть со 2-го марта, портфель поправился на $8,065. или чуть более 8% от первоначального размера. Для сравнения за этот же период, индекс РТС подешевел на 23.8%, золото снизилось в цене на 8.2%, а сводный индекс стоимости акций пятисот крупнейших компаний США S&P500 просел на 4.4%. Очевидно, портфельные результаты управляющих оставляют далеко позади все основные финансовые активы, включая самые известные в мире фондовые индексы, золото и серебро. Результаты говорят сами за себя.

Ежедневно мы размещаем на сайте ссылки на эфир радиостанции Бизнес-FM по проекту «100 тысяч» за предыдущий день.

Понедельник 21 мая:

19:50

Оставайтесь с нами, всё может измениться завтра!

В текущей неделе произойдёт ряд важных политических и макростатистических событий. Во-первых, на 23 мая запланирован неформальный саммит лидеров стран Евросоюза, на котором главным вопросом обсуждения будет тема выпуска евробондов. Как известно, эту затею активно поддерживают страны Южной Европы: Италия, Испания, Португалия и приснопамятная Греция. Буквально на днях к ним присоединился новоизбранный президент Франции социалист Франсуа Олланд. Однако Германия, которой в этом случае придётся взять на себя львиную долю ответственности по европейским долговым обязательствам, наотрез отказывается взвалить на себя дополнительную ношу, и фактически оплачивать из своего бюджета кредитное благополучие южных соседей. Заместитель министра финансов Германии Стефан Кэмпитер (Steffen Kampeter), так прямо и заявил сегодня на волнах Немецкого Радио (DW): «Рецепт евробондов выдан в неправильное время и несёт в себе целый ряд побочных эффектов». Как всегда в преддверии саммитов на рынке образуется волна безудержного оптимизма в ожидании чудесного разрешения главной европейской проблемы — суверенных долгов. Но надежды на чудо, как правило не оправдываются, и на следующий день по завершению встречи в верхах, рыночный оптимизм идёт на убыль. 

Что ещё может раззадорить финансовые рынки. Завтра в США публикуются данные по продажам домов на вторичном рынке, а в среду новых домов за апрель. Американский сектор недвижимости до недавнего времени считался ахилесовой пятой экономики и тормозом в её посткризисном восстановлении. Но с улучшением ситуации на рынке труда, появились первые робкие признаки оживления спроса на недвижимость. Сейчас эксперты ожидают рост продаж домов в апреле на вторичном рынке в диапазоне 5-7% до 4,65 млн. в годовом выражении, а в сегменте нового жилья на 3% до 340 тыс. в годовом измерении по сравнению с мартом. Если фактические данные подтвердят прогноз, рынки обязаны отреагировать повышением котировок. Уже сегодня они частично закладывают позитив в значения индексов. По времени это совпадает с общеевропейским саммитом. Что касается второй половины недели, то настроения участников рынка могут дальше измениться по понятным причинам, и если кто не успеет заработать деньги на отскоке, то, по крайней мере, получит хорошую возможность переоткрыть шорты на лучших уровнях.

В минувшие выходные стало известно, что китайская компания Alibaba Group Holding, вторая по размерам поисковая система в китайском инете, объявила о покупке 40% акций Yahoo (YHOO) за $7,1 млрд. Американский поисковик и держатель почтового сервиса Yahoo также занимает второе место после Google (GOOG) на рынке поисковых услуг в США и за её пределами. Согласно совместному заявлению двух компаний Alibaba в оплату сделки перечислила $6,3 млрд. наличными и передала собственные привелегированые акции на сумму в $800 млн. Таким образом, данная сделка в сегменте M&A (слияния и поглощения) стала крупнейшей в этом году. Интересно, что Yahoo уже обладает примерно 10% акций китайского поисковика, которые американцы приобрели в 2005-ом году в момент образования компании. Alibaba готовится провести в текущем году IPO на бирже Nasdaq и сейчас её полная стоимость оценивается минимум в $35 млрд., что ориентировочно в два раза выше капитализации самого Yahoo. В этой связи американцы выторговали в ходе подготовки сделки с Alibaba право продать принадлежащие им акции китайского поисковика по цене размещения в ходе IPO. Менеджмент Yahoo уже объвил, что планирует потратить средства, полученные от Alibaba на обратный выкуп собственных акций на открытом рынке. В настоящий момент рейтинговое агентство Standard & Poor's повысило рекомендации по акциям YHOO до уровня «strong buy» (уверенная покупка) и подняло по ним ценовой ориентир до отметки в $20. Сейчас они котируются чуть выше $15.

Твёрдая позиция членов G8 на саммите в США относительно сохранения еврозоны в её нынешнем виде оказала поддержку единой евровалюте и дала возможность быкам попытаться заработать на отскоке рынков. Однако, по мнению управляющих, коррекция на глобальных финансовых рынках продолжиться после нескольких дней стабилизации и частичного восстановления биржевых индексов к уровням привлекательным для открытия новых продаж.

Все пять портфельных позиций по-прежнему демонстрируют солидную прибыль. Самой выгодной сделкой, как в абсолютных цифрах, так и в процентном отношении выступает продажа в шорт акций яблочного гиганта Apple (AAPL) по средней цене $595.97 за контракт CFD, которая приносит управляющим $4,899 или 11.03% чистой прибыли. На втором месте по процентной доходности идёт продажа серебра по $30.50 за унцию, что создаёт дополнительный приток капитала в портфель в $1,135 или 6.01%. Что касается золота, то управляющие приняли решение увеличить продажи благородного металла и продали ещё 25 контрактов цене $1,587 за унцию и теперь средняя цена по позиции составляет $1,619, что добавляет в портфель $1,122 или 1.41%. Продажа индекса S&P500 по 1,353 пункта за контракт (после фиксации прибыли по половине позиции) расширяет портфель на $1,934 или 3.57%. Продажа австралийского доллара против американского на уровне $1.03, укрепляет портфель на $2,650 или 4.12% от уровня открытия.

Таким образом, по открытым позициям мы имеем суммарную прибыль в $11,740. За время прошедшее с последнего эфира в пятницу стоимость портфеля снизилась на $750. За неделю портфель расширился на $3,404.

В целом с начала проекта, то есть со 2-го марта, портфель поправился на $9,764. или 9.76% от первоначального размера. Для сравнения за этот же период, индекс РТС подешевел на 24%, золото снизилось в цене на 7%, а сводный индекс стоимости акций пятисот крупнейших компаний США S&P500 просел на 5.2%. Очевидно, портфельные результаты управляющих оставляют далеко позади все основные финансовые активы, включая самые известные в мире фондовые индексы, золото и серебро. Результаты говорят сами за себя.

Ежедневно мы размещаем на сайте ссылки на эфир радиостанции Бизнес-FM по проекту «100 тысяч» за предыдущий день.

Пятница 18 мая:

18:50

Оставайтесь с нами, всё может измениться завтра!

Все пять портфельных позиций по-прежнему демонстрируют солидную прибыль. Самой выгодной сделкой, как в абсолютных цифрах, так и в процентном отношении выступает продажа в шорт акций яблочного гиганта Apple (AAPL) по средней цене $595.97 за контракт CFD, которая приносит управляющим $4,908 или 11.05% чистой прибыли. На втором месте по процентной доходности идёт продажа серебра по $30.50 за унцию, что создаёт дополнительный приток капитала в портфель в $1,347 или 7.12%. Продажа золота по цене $1,651 за унцию добавляет в портфель $1,594 или 3.91%. Продажа индекса S&P500 по 1,353 пункта за контракт (после фиксации прибыли по половине позиции) расширяет портфель на $1,891 или 3.49%. Продажа австралийского доллара против американского на уровне $1.03, укрепляет портфель на $2,749 или 4.27% от уровня открытия.

Таким образом, по открытым позициям мы имеем суммарную прибыль в $12,489. За прошедшие сутки стоимость портфеля увеличилась на $1,130.50. За неделю портфель расширился на $6,723. 

В целом с начала проекта, то есть со 2-го марта, портфель поправился на $10,513.70 или 10.5% от первоначального размера, что соответствует 50% годовых. Для сравнения за этот же период, индекс РТС подешевел на 25%, золото снизилось в цене на 7.6%, а сводный индекс стоимости акций пятисот крупнейших компаний США S&P500 просел на 5.2%. Очевидно, портфельные результаты управляющих оставляют далеко позади все основные финансовые активы, включая самые известные в мире фондовые индексы, золото и серебро. Результаты говорят сами за себя.

Ежедневно мы размещаем на сайте ссылки на эфир радиостанции Бизнес-FM по проекту «100 тысяч» за предыдущий день.

Четверг 17 мая:

19:50

Оставайтесь с нами, всё может измениться завтра!

Как и ожидалось, снижение рынка практически по всем активам продолжилось. Безусловно, нескончаемая греческая трагедия является центром внимания и сложно ожидать от евро что-либо, кроме падения. Громоздкая бюрократическая машина единой Европы также пока неспособна прийти к единому мнению касательно Греции и ограничивается успокоительными мантрами. Обвал евро сдерживается только ультра экстремальным позиционированием рынка в сторону продаж всех рисковых активов и евро в частности. По некоторым оценкам, рынки уже заложили в себя 90-95% вероятность выхода Греции из еврозоны и, возможно, ЕС. Вполне вероятно, что выход Греции был бы лучшим решением, освобожденнный от балласта Евросоюз после краткосрочного шока получил бы возможность относительно быстрого оздоровления финансово-бюджетной системы. Однако политические соображения берут верх над экономической целесообразностью, и мы видим то, что есть. Однако в последние пару дней медленное сползание всех рисковых активов приостановилось, новые низы делаются уже не так шлубоко, а робкие попытки коррекций стали все чаще. Что стало этому причиной, пока назвать сложно. Возможно, определенное новостное затишье касательно ситуации в Греции стало порождать разного рода слухи, к примеру, о возможной совместной акции ЦБ по добавлению ликвидности/покупке гос. бумаг европериферии. Также активно муссируются слухи о неких тайных переговорах Германии с другими странами о программе помощи Греции и «плане Маршалла 2». Также вполне вероятно, что рынок использовал возможность взять прибылт с коротких позиций. Многие ищут параллели с прошлыми годами, традиционно в мае, после волны продаж и паники, вполне вероятны откаты и коррекции. Повышенная волатильность частенько является признаком приближающейся коррекции (если не разворота). Рассмотрим, что делается в разных активах и чего можно ожидать.

Американская компания Wal-Mart (WMT), крупнейшая розничная сеть в мире, отчиталась сегодня утром по результатам бизнеса в I-ом квартале. Чистая квартальная прибыль торгового спрута выросла за год на 9.2% и достигла $3,74 млрд. или $1.09 в пересчёте на одну обыкновенную акцию против $3,43 млрд. или $0.97 на акцию в аналогичный период прошлого года. Одновременно квартальная выручка расширилась на 8.5% и составила $113 млрд. Консенсус аналитиков, по данным агентства FactSet Research, ожидал акционерную прибыль в размере $1.04 и выручку в сумме $110,5 млрд. В США квартальные продажи в магазинах сети выросли за год на 5.9% до $66,3 млрд., тогда как в торговых центрах, открытых за пределами США (в основном в Юго-восточной Азии), реализация товаров подпрыгнула на 15% до $32,1 млрд. В текущем квартале управляющие Wal-Mart рассчитывают получить акционерную прибыль в диапазоне $1.13-1.18, что укладывается в консенсусный прогноз Уолл-стрита на уровне $1.16. Котировки WMT на открытии регулярных торгов в Нью-Йорке подскочили более чем на 4%, увлекая за собой остальной рынок. Wal-Mart входит в число 30-ти компонентов самого известного в мире биржевого индекса Dow Jones Industrial Average.

Сергей Коробков  

Как часто происходит после капитуляции быков и расплавления рынков, начинается процесс стабилизации, а наиболее нетерпеливые искатели биржевого эльдорадо присматриваются к изрядно помятым и сильно подешевевшим эмитентам. С утра настроение участникам рынка подняли данные из Японии о 4.1% роста ВВП в I-ом квартале, оказавшиеся заметно лучше ожиданий. Что касается порядком всем наскучившей греческой трагедии, то назначение очередных-внеочередных выборов в парламент на 17-ое июня и появление временно исполняющего обязанности премьера отодвигает на несколько месяцев финальную увертюру и даёт рынкам передышку.    

Все пять портфельных позиций по-прежнему находятся на пике доходности с начала проекта. Самой выгодной сделкой остаётся продажа в шорт акций яблочного гиганта Apple (AAPL) по средней цене $595.97 за контракт CFD, которая приносит управляющим $3,713 или 8.37% чистой прибыли. В процентном отношении лучший результат показывает продажа серебра по $30.50 за унцию, что создаёт дополнительный приток капитала в портфель в $1,852 или 9.74%. Продажа золота по цене $1,651 за унцию добавляет в портфель $2,570 или 6.28%. Продажа индекса S&P500 по 1,353 пункта за контракт (после фиксации прибыли по половине позиции) расширяет портфель на $977 или 1.81%. Продажа австралийского доллара против американского на уровне $1.03, укрепляет портфель на $2,247 или 3.50% от уровня открытия.

Таким образом, по открытым позициям мы имеем суммарную прибыль в $11,359. За прошедшие сутки стоимость портфеля увеличилась на $26.36.

В целом с начала проекта, то есть со 2-го марта, портфель поправился на $9,383.20 или 9.38% от первоначального размера, что соответствует 45% годовых. Для сравнения за этот же период, индекс РТС подешевел на 21.2%, золото снизилось в цене на 9.9%, а сводный индекс стоимости акций пятисот крупнейших компаний США S&P500 просел на 3.5%. Очевидно, портфельные результаты управляющих оставляют далеко позади все основные финансовые активы, включая самые известные в мире фондовые индексы, золото и серебро. Результаты говорят сами за себя.

Ежедневно мы размещаем на сайте ссылки на эфир радиостанции Бизнес-FM по проекту «100 тысяч» за предыдущий день.

Среда 16 мая:

19:50

Оставайтесь с нами, всё может измениться завтра!

По сообщению американской банковской ассоциации на прошедшей неделе, завершившейся 12-го мая, количество ипотечных кредитов, выданных американскими банками выросло на 9.2% после повышения на 1.7% неделей ранее.

Сергей Коробков  

Количество новостроек в США увеличилось на 2.6% в апреле до 717 тысяч в годовом выражении после 699 тысяч (согласно существенно пересмотренным в большую сторону сведениям) в марте. Ранее мартовский показатель числа новостроек анонсировался на уровне в 654 тыс. объектов. Правда, число разрешений (фактически заявок) на новое строительство в апреле, напротив, снизилось на 7% до 715 тысяч в годовом выражении после 769 тысяч (согласно пересмотренным в большую сторону сведениям) в марте. Таким образом, мартовский показатель числа разрешений на возведение новых объектов оказался рекордным с сентября 2008-го года. По данным статистики, строительство односемейных частных домов, которые составляют 3/4 объёма жилфонда в США выросло в апреле на 2.3% до 492 тыс. в годовом выражении, что на 18.8% больше, чем годом ранее. 

Сергей Коробков      

Как сообщает департамент макроэкономической статистики ФРС, объёмы промышленного производства в США возросли на 1.1% в апреле после сокращения на 0.6% (согласно пересмотренным в меньшую сторону сведениям) в марте. Это самые высокие темпы ускорения маховика промпроизводства с декабря 2010-го года. Локомотивом промышленного подъёма в апреле стало резкое увеличение на 3.9% производства автомобилей и автозапчастей. Без учёта автосектора промпроизводство увеличилось бы на гораздо более скромные 0.3%. Использование доступных производственных площадей достигло рекордных 79.2% в нынешнем бизнесцикле. По сравнению с прошлым годом использование производственных площадей увеличилось на 3.1%, что свидетельствует о позитивных тенденциях в производственном потенциале крупнейшей экономики мира. 

Сергей Коробков  

Мировые фондовые рынки и сырьевые активы продолжают находится в свободном падении из-за опасения инвесторов в углублении политического и финансового кризиса в Греции. Сегодня истекает последний день, когда лидеры политических партий Эллады ещё могут успеть договориться о формировании коалиционного правительства. Если этого не случится, будут назначены повторные парламентские выборы, а новые транши из пакета финансовой помощи заморожены, что фактически поставит страну на грань суверенного дефолта. Сегодня утром ЕЦБ объявил об отказе от предоставления греческим банкам новых порций финансовой ликвидности ввиду политического хаоса в стране. Только за один день в понедельник греки сняли с банковских депозитов более 700 млн. евро, что в в самом ближайшем будущем может привести к колапсу финансовой системы. Правда, как это ни цинично звучит, но греческая трагедия заметно улучшает балансы наших клиентов. Как гласит известная поговорка, кто-то теряет, ну а мы находим.         

Все пять портфельных позиций находятся на пике доходности с начала проекта. Самой выгодной сделкой по-прежнему выступает продажа в шорт акций яблочного гиганта Apple (AAPL) по средней цене $595.97 за контракт CFD, которая приносит управляющим $3,187 или 7.20% чистой прибыли. В процентном отношении лучший результат показывает продаже серебра по $30.50 за унцию, что создаёт дополнительный приток капитала в портфель в $1,922 или 10.11%. Продажа золота по цене $1,651 за унцию добавляет в портфель $2,871 или 7.00%. Продажа индекса S&P500 по 1,353 пункта за контракт (после фиксации прибыли по половине позиции) расширяет портфель на $941 или 1.74%. Продажа австралийского доллара против американского на уровне $1.03, укрепляет портфель на $2,406 или 3.74% от уровня открытия.

Таким образом, по открытым позициям мы имеем суммарную прибыль в $11,327. За прошедшие сутки стоимость портфеля увеличилась на $2,526.83.

В целом с начала проекта, то есть со 2-го марта, портфель поправился на $9,357 или 9.36% от первоначального размера. Для сравнения за этот же период, индекс РТС подешевел на 20.5%, золото снизилось в цене на 10.6%, а сводный индекс стоимости акций пятисот крупнейших компаний США S&P500 просел на 3.4%. Нетрудно сделать вывод, что на сегодняшний день портфельные результаты управляющих оставляют далеко позади все основные финансовые активы, включая самые известные в мире фондовые индексы, золото и серебро. Результаты говорят сами за себя и, наверняка, вызовут интерес со стороны ещё раздумывающих инвесторов.

Ежедневно мы размещаем на сайте ссылки на эфир радиостанции Бизнес-FM по проекту «100 тысяч» за предыдущий день.

Вторник 15 мая:

19:50

Оставайтесь с нами, всё может измениться завтра!

Как сообщило сегодня Министерство Торговли США, розничные цены в апреле не изменились по сравнению с мартом, когда они выросли на 0.3% по отношению к февралю. Однако, стержневой компонент индекса CPI (Consumer Price Index), транслирующего динамику цен на потребительском рынке, повысился на 0.2% после аналогичного роста в марте. В целом апрельская ценовая динамика выглядела смешанной и неоднозначной. Так цена бензина на заправках подешевела за месяц на 2.6% на фоне общего снижения стоимости сырой нефти, тогда как стоимость продуктов питания подорожала в среднем на 0.2% и ровно в той же пропорции подорожала аренда жилья. По сравнению с апрелем прошлого года розничные цены в США повысились на 2.3%, а реальная (с учётом инфляции) стоимость часа наёмного труда, напротив, снизилась на 0.5%. 

Сергей Коробков  

В апреле объём розничных продаж в США увеличился на минимальные 0.1% по сравнению с мартом, когда показатель расширился на 0.7% по сравнения с февралём. Без учёта реализации автомобилей апрельские розничные продажи также выросли на аналогичные 0.1% после повышения на 0.8% в предыдущем месяце. Наибольший рост продаж на 1.1% зафиксирован в онлайновой торговле, также заметное увеличение на 0.7% и на 0.5% соответственно отмечено в продажах мебели и автозапчастей. В тоже время существенное падение реализации на 1.8% зафиксировано в продажах стройматериалов, на 0.7% сократилась продажа одежды и на 0.3% потребление бензина. В целом по сравнению с апрелем прошлого года розничные продажи повысились на 6.4%, тогда как в марте годовой рост составлял 6.6%. 

Сергей Коробков